Защита участников рынка от финансового мошенничества, манипуляций и злоупотреблений, связанных с торговлей фьючерсами и опционами.

Если вы заинтересованы в торговле фьючерсами и опционами, некоторые из имеющихся у Вас вопросов могут быть связаны с безопасностью Ваших денег, депонированных на брокерском счете и вероятностью ценовых манипуляций, злоупотреблений и финансового мошенничества. Эти вопросы вполне уместны и должны быть обсуждены. В Соединенных Штатах права инвесторов защищены законами федерального правительства и регулятивными правилами самоуправляющих организаций финансовых рынков США. Материал этого раздела кратко ознакомит Вас со структурой регулирования фьючерсных рынков США и способами, которыми эта структура защищает интересы инвесторов.

Источники: частичное использование публичных изданий Национальной Фьючерсной Ассоциации (NFA) США.

Введение

Торговля фьючерсными контрактами началась в США более чем 150 лет назад и с 1920-х годов находится под регулированием Федерального правительства. Сегодня фьючерсный рынок является одной из наиболее регулируемых индустрий в Соединенных Штатах. Каждый человек или фирма, производящая фьючерсные сделки от имени клиентов или специализирующаяся в консультировании по рынкам обязана быть зарегистрирована (лицензирована) и должна следовать строгим законам и правилам, созданным для защиты Вас как инвестора. В отношениях с американскими зарегистрированными брокерскими фирмами, знание Ваших прав и того, как они защищены, послужит ответом на многие Ваши вопросы и опасения о возможности мошенничества, нечестного отношения и финансовых манипуляций.

Фьючерсные Биржи.

Фирмы и лица, являющиеся членами фьючерсных бирж США, обязаны подчиняться не только регулятивным требованиям CFTC и NFA, но и правилам бирж, членами которых они являются. Регулятивный персонал бирж, под наблюдением CFTC, ответственен за этическое поведение и финансовую надежность фирм-членов и дополняют Федеральное регулирование их собственными правилами — определяющими непосредственный порядок биржевой торговли, порядок отдачи приказов и выдачи отчетов, порядок и размеры позиционных лимитов, определения ценовых лимитов, стандарты торговой практики и делового поведения. Нарушения биржевых правил наказуемы штрафами, приостановлением или изъятием торговых привилегий и аннулированием биржевого членства.

Что нужно делать, чтобы быть защищенным?

Восточноевропейские рынки были и продолжают быть перегружены «менее чем честными» компаниями, предлагающие финансовые услуги и продукцию. В результате этого, существует масса историй о финансовом мошенничестве. Во фьючерсной индустрии Соединенных Штатов такие истории редки и как правило заканчиваются суровым, часто уголовным наказанием. Долгая история развития фьючерсных рынков дала возможность американским законодателям научиться, не только распознавать и преследовать всевозможные формы мошенничества, но также предотвращать их. Регуляторная структура США признана самой эффективной в мире. Если Вы хотите участвовать во фьючерсных рынках и пользоваться полной защитой американского законодательства, Вам следует:

Выбрать брокерскую фирму, зарегистрированную в CFTC и которая является членом NFA.

Регистрация в CTFC и членство в NFA требует от компании подчинения правилам CFTC и NFA в отношении ведения Вашего счёта, отчётности и т. д. Это исключит возможность злоупотребления Вашими средствами и максимально минимизирует возможность обмана и злоупотребления.

Выбрать брокера, зарегистрированного в CFTC и находящегося в позитивном статусе при NFA.

Брокеры, зарегистрированные в CFTC, обязаны следовать строгим правилам поведения при обслуживании клиентов и работе с потенциальными клиентами. Эти правила созданы с целью того, чтобы не позволить брокеру злоупотреблять отсутствием у Вас достаточной информации и Вашим доверием. Например, брокерам запрещено обещать клиентам какие-либо точные нормы прибыли или не ознакомлять клиентов с риском, заключающимся в торговле фьючерсами. Также запрещены определённые методы предложения услуг, при которых клиента заманивают открыть счет, не взирая на отсутствие у клиента знания основных принципов фьючерсной торговли. Существует множество других правил, которые принуждают брокеров действовать согласно высоким этическим стандартам. Наличие регистрационного статуса позволяет Вам быть уверенным, что брокер имеет профессиональные знания и дает Вам возможность проверить наличие практического опыта. С другой стороны, брокеры, не являющиеся гражданами США и предлагающие свои услуги лицам также не являющимся гражданами США, не обязаны регистрироваться в CFTC и следовать этим правилам. Наличие регистрации так же позволяет Вам проверить наличие опыта. Отсутствие регистрационного статуса не позволяет Вам проверить профессиональную компетентность брокера и создает возможность обмана и злоупотребления. Мы рекомендуем Вам найти брокера зарегистрированного в CFTC и обладающим многолетним опытом работы во фьючерсной индустрии.
Знайте Ваши Права

Знание Ваших прав согласно правилам фьючерсной индустрии США позволит Вам быстро распознавать ситуации, в которых правила могут быть нарушены.

Контактная информация:
CFTC:
Главный Офис в Вашингтоне:
Three Lafayette Centre
1155 21st Street, NW
Washington DC, 20581
Телефон: (202) 418-5000
Факс: (202) 418-5521
http://www.cftc.gov

NFA:
Главный Офис в Чикаго:
200 W. Madison St., #1600
Chicago, IL 60606-3447
Телефон: (312) 781-1300
Факс: (312) 781-1467
http://www.nfa.futures.org